رخصة المحلل المالي المعتمد Chartered Financial Analyst CFA

كثيراً ما تصلني اسئلة بخصوص أفضل رخصة مهنية في عالم الاستثمار والتحليل المالي ، وعادة ما تكون الاسئلة بخصوص شهادة ال CFA  وكيف لا وهي أهم رخصة مهنية في المجال ولها قيمة وظيفية عالية جدا ،لذلك تجد أن الشركات المالية تتفاخر بعدد الحاصلين على الشهادة من ضمن فريق عملها ،وعدد السعوديين الحاصلين يعتبر قليل حتى الان مقارنة بحجم السوق لدينا ،مما يزيد من أهميتها وقوتها،  لذلك قررت ان اتحدث عنها بتغريدات متسلسلة لتكون مرجع مختصر عن هذه الرخصة القيمة ، الرخصة اسمها Chartered Financial Analyst اي المحلل المالي المعتمد التابعة لمؤسسة CFA الامريكية ، الرخصة تكمن اهميتها ان الحاصل عليها اثبت انه تحصل على معرفة شمولية في الاستثمار والتحليل المالي لأنها تغطي ١٠ مواضيع مهمة لكل محلل مالي ، بداية بأخلاقيات المهنة ثم الأساليب الكمية ، الاقتصاد ، التحليل المالي ، تمويل الشركات ، تقييم الأسهم ، الاستثمار في السندات ،المشتقات ،  الاستثمارات البديلة واخيراً ادارة المحفظة الاستثمارية ، كما تشاهدون ان الشهادة تغطي مواضيع في غاية الاهمية ولا غنى لكل محلل مالي عنها ، أول اختبار أقيم في عام ١٩٦٣ م ولتحصل على هذه الرخصة يجب أن تجتاز ٣ اختبارات متتالية باللغة الانجليزية وايضا يجب ان تتحصل على شهادة البكالوريس او ما يعادلها وخبرة ٤ سنوات في المجال مع العلم ان الدخول للاختبار لا يتطلب وجود خبرة ، وبالنسبة للمستوى الأول تستطيع الدخول فيه اذا كنت في آخر سنة جامعية ،تقام الاختبارات في شهر جون وديسمبر ولديهم عدة مراكز حول العالم ومن ضمنها السعودية  ، الاختبارات تستغرق ٦ ساعات لكل مستوى ، طبعا يوجد فترة راحة ساعة بعد منتصف مدة الاختبار ، المستوى الاول والثاني عبارة عن اسئلة متعددة الخيارات بينما المستوى الثالث اختبار مقالي للفترة الأولى والثانية متعدد الاختيارات ، اجتياز الاختبار تحدي حقيقة ونسبة النجاح مِن مَن دخل الاختبار في المستوى الاول على سبيل المثال في عام ٢٠١٢ لم يتجاوز ٣٧٪ طبعاً البعض يعتقد انه لابد من التسجيل في معهد لاجتياز الاختبار وهذا غير صحيح ، كونها رخصة لا يتطلب منك التسجيل في اي معهد ، بمعنى لو حصلت على الكتب وقمت بدراستها في منزلك واستطعت اجتياز الاختبارات واستوفيت شرط الخبرة فلايوجد ما يمنع الحصول على الرخصة ، من الامور المهم ذكرها ان مجرد اجتيازك للمستوى الاول فانه يحق لك ذكر ذلك في سيرتك الذاتية ، انك اجتزت المستوى الاول ( طبعاً لها طريقة تأكد أن تعرفها قبل كتابتها في سيرتك الذاتية ) وهذا يفتح لك الكثير من الابواب المغلقة في المجال الوظيفي لكن ليس بمستوى الحصول على الرخصة فعلياً . ايضا من وجهة نظري ان مجرد قراءتك للمنهج واستيعابك له حتى لو لم تجتاز الاختبار سيغير نظرتك وطريقتك للاستثمار بشكل كبير. أي أن المنهج مفيد جدا للمستثمر حتى لو لم تكن نيته الحصول على الرخصة ،  ايضا اذا عزمت على الدخول في هذا التحدي قد يكون من المفيد أن تأخذ نظرة على بعض المؤسسات والمعاهد التي تقدم مناهج او دورات مبسطة متضمنة ادوات لزيادة استيعابك للمنهج ومن أشهرها schweser حيث انهم يزودونك ببنك للأسئلة لتقيس استيعابك للمنهج ونقاط الضعف لديك . ولأن الاختبار تحدي من المهم جدا عمل اختبارات كثيرة قبل الدخول في الاختبار لأن الوقت عامل مهم ، تخيل ان تقوم بحل ٢٤٠ سؤال في ٦ ساعات هذا في المستوى الأول . المستوى الثاني ١٢٠ سؤال ، ايضا لا تغفل عن الآلة الحاسبة المالية ، اتقانك لها سيكون له كبير العون في اجتياز الاختبار ، طبعاً الالة الحاسبة يوجد معها دليل استخدام ، نصيحتي احفظه عن ظهر قلب ، اتمنى اني قدمت مادة مفيدة ، ولاتنسى مشاركة التغريدات مع زملائك في التخصص ، اخيراً يقول النبي ﷺ من لا يشكر الناس لا يشكر الله ،لذلك اشكر الأخ الفاضل الاستاذ ماهر الذيابي thiyabim@ الذي تطوع مشكورا بمراجعة التغريدات قبل نشرها وعدل لي بعض المعلومات المهمة ، ممتن له حقيقة على لطفه وكرمه ، انتهى